HalvårsregnskapQ2 2024

Resultat før skatt for konsernet ble 245 (187) mill. kroner pr. 30.06.2024.

Grafene under viser endring i oppbygningen av resultatet fra Q1 2024 til Q2 2024 i mill. kroner, fra Q2 2023 til Q2 2024, samt hittil år.

Ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, er 16,75 (17,43) prosent ved utgangen av andre kvartal.

Egenkapitalavkastning i andre kvartal for konsernet ble 9,5 (8,6) prosent.

For morbanken er resultat før skatt hittil i år 236 (218) mill. kroner, og egenkapitalavkastningen er 10,0 (8,4) prosent.

Alle tall gjelder konsernet med mindre annet er angitt.

Ratingbyrået Scope Ratings GmbH offentliggjorde den 5. februar 2024 en oppdatert rating av banken og bankens gjeld. SpareBank 1 Nordmøre opprettholder sin utsteder-rating ‘A-‘ med «Stable outlook». Bankens senior usikrede gjeld opprettholdt også rating ‘A’ - med «stable outlook».

Bankens netto renteinntekter etter andre kvartal ble 336 (294) mill. kroner. Rentenettoen utgjorde 2,44 prosent (2,15) av gjennomsnittlig forvaltningskapital.

Netto provisjonsinntekter i perioden utgjør 75 (73) mill. kroner.

Andre driftsinntekter etter andre kvartal utgjør 47 (47) mill. kroner. Av dette utgjør inntekter fra SpareBank 1 Økonomipartner Nordmøre 45 (45) mill. kroner

Banken oppnådde en utlånsvekst siste 12 måneder inklusiv avlastning til kredittforetak på 8,1 prosent. Dette er noe høyere enn etter andre kvartal 2023, da utlånsvekst siste 12 måneder var 7,9 prosent.

Innskuddsvekst siste 12 måneder er 0,8 prosent, som er lavere enn 12 måneders innskuddsvekst etter andre kvartal 2023, som var 5,5 prosent.

Innskuddsveksten fordeler seg slik pr. kvartal:

Overføring til boligkredittforetak utgjør 10,5 (8,0) mrd. kroner. Overføring til næringskredittforetak utgjør 0,3 (0,4) mrd. kroner. Samlet utgjør overføringene 27,6 (23,3) prosent av bankens forretningskapital.

Bankens innskuddsdekning er 52,6 prosent av brutto utlån inklusivt kredittforetak pr. 30.06.2024, en reduksjon på 3,8 prosentpoeng sammenliknet med året før.

Banken vedtok i desember 2022 en ny bærekraftstrategi, hvorav et av målene er å doble utlån til grønne boliger i strategiperioden 2023-2025. Se hele strategien på våre nettsider her Strategi bærekraft | SpareBank 1 Nordmøre. Grønne utlån utgjorde 374 mill. kroner per utgangen av 2022 og utgjør 886 mill. kroner per 30.06.2024.

Bankens mål for bedriftsmarked er at grønn portefølje skal økes med 7 prosent årlig i samme strategiperiode. Grønn portefølje for bedriftsmarked defineres som utlån som kvalifiserer i henhold til vårt grønne obligasjonsrammeverk, som kan finnes på vår nettside Bibliotek for bærekraft | SpareBank 1 Nordmøre. Det har vært noe nedgang i grønn portefølje i første halvår 2024 sammenlignet med utgangen av 2023. Men det har isolert sett vært en økning i andre kvartal.

Netto avkastning fra finansielle eiendeler inklusive resultatandeler og utbytter viser et resultat på 34 (16) mill. kroner etter andre kvartal 2024.

Utvikling i netto verdiendringer knyttet til bankens finansielle eiendeler fremgår av figuren over.

Avkastning knyttet til obligasjonsporteføljen var positiv, annualisert 5,7 (3,7) prosent ved utgangen av kvartalet.

Bankens investeringer i Samarbeidende Sparebanker AS og SpareBank 1 Gruppen AS er i morbanken ført til kostpris, og i konsernregnskapet etter egenkapitalmetoden.

SpareBank 1 Gruppen konsern fikk et resultat hittil i år på 578 (316) mill. kroner før skatt og 416 (250) etter skatt, hvorav 205 (152) mill. kroner utgjør majoritetens andel av resultatet etter skatt. Annualisert egenkapitalavkastning var 6,6 (3,9) prosent.

SpareBank 1 Nordmøre har en indirekte eierandel på 1,60 (1,47) prosent i SpareBank 1 Gruppen AS. Banken sin andel av SpareBank 1 Gruppens resultat etter skatt i 2. kvartal 2024 var 4 (5) mill. kroner.

Fremtind Forsikring konsern rapporterte et resultat før skatt på 728 (346) mill. kroner hittil i år. Resultat etter skatt ble 593 (280) mill. kroner. Combined ratio hittil i år ble 97,7 prosent mot 96,1 prosent i 2023. Økningen i skadeprosenten skyldes hovedsakelig ekstremværet “Ingunn” i nord, nedbør og frostperioden tidlig på året. I tillegg preges resultatet av høy skadefrekvens, og økte snittskader på produktene hus, brannskader og motor. Brutto kostnadsprosent var 20,2, en reduksjon på ca 3 prosentpoeng fra samme periode i fjor. Bestandspremien økte med 914 (695) mill. kroner hittil i år, noe som tilsvarer en årlig vekst på 11,6 (9,5) prosent. Annualisert egenkapitalavkastning var 11,9 (6,6) prosent.

SpareBank 1 Forsikrings resultat før skatt ble 250 (104) mill. kroner hittil i år. Resultat etter skatt ble 191 (79) mill. kroner. Det er hovedsakelig resultat fra forsikringskontrakter og avkastningen på selskapsporteføljen som bidrar til et positivt resultat. Forvaltningskapitalen har økt med 8,2 mrd. kroner fra årsslutt, tilsvarende 8,3 prosent. Forvaltningskapitalen var 107 mrd. kroner ved utgangen av juni. Annualisert egenkapitalavkastning var 7,5 (3,2) prosent.

SpareBank 1 Factoring oppnådde et resultat før skatt på 56 (54) mill. kroner og 42(40) mill. kroner etter skatt. Dette tilsvarer en økning på 3,7 prosent fra fjoråret. Samlede netto inntekter var 83 mill. kroner i 1. halvår, noe som tilsvarte en økning på 4,5 prosent målt mot samme periode i fjor. Fra årsskiftet er utlånene økt med 374 mill. kroner, tilsvarende 14,8 prosent. Hittil i 2024 er forvaltningskapitalen økt med 390 mill. kroner, tilsvarende 14,6 prosent. Annualisert egenkapitalavkastning var 13,1 (13,6) prosent.

Den 26. april 2023 inngikk Sparebanken Sogn og Fjordane avtale for å bli eier i SamSpar-selskapene og tiltre som ny bank i SpareBank 1-alliansen.

Sparebanken Sogn og Fjordane og SamSpar-bankene, herunder SpareBank 1 Nordmøre, inngikk den 24. april 2024 en endrings- og tilleggsavtale, der det ble avtalt at Sparebanken Sogn og Fjordane trer inn som 13 prosent eier av SpareBank 1 SamSpar AS og Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA med virkning fra 2. mai 2024. Med dette trer Sparebanken Sogn og Fjordane inn i store deler av samarbeidet i SamSpar og SpareBank 1-alliansen, uten at banken på dette tidspunkt trer inn i forsikringssamarbeidet i SpareBank 1-alliansen eller som eier i Samarbeidende Sparebanker AS. Sparebanken Sogn og Fjordanes inntreden i forsikringssamarbeidet og som eier i Samarbeidende Sparebanker AS er planlagt å skje når Sparebanken Sogn og Fjordanes eierskap i Frende Holding AS er avviklet.

Sparebanken Sogn og Fjordane sin inntreden i SpareBank 1 SamSpar AS og Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA har ikke vesentlig regnskapsmessig effekt for SpareBank 1 Nordmøre konsern.

Når Sparebanken Sogn og Fjordane sin inntreden i SamSpar er fullt ut gjennomført er fremdeles foreløpig anslag for gevinsten for SpareBank 1 Nordmøre antatt å ligge i intervallet 28 til 32 mill. kroner for morbanken. Transaksjonen er ventet å være gjennomført senest i januar 2025.

SpareBank 1 Gruppen AS, DNB Bank ASA, Eika Gruppen AS, Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS inngikk 19. januar 2024 avtale om sammenslåing. Transaksjonen innebar at de tre eierne overfører sine aksjer i Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS til et felleseid selskap som vil hete Fremtind Holding AS, DNB kjøper et antall aksjer i Fremtind Holding AS fra Eika Gruppen AS før de to forsikringsselskapene fusjoneres.

Finanstilsynet godkjente den 27. juni 2024 fusjonen mellom Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS. Transaksjonen ble gjennomført 1. juli, og de to forsikringsselskapene vil være søsterselskaper i Fremtind Holding AS frem til de fusjoneres 1. oktober.

Fremtind Holding AS vil ha følgende eierfordeling: SpareBank 1 Gruppen AS 51,44 prosent, DNB Bank ASA 28,46 prosent og Eika Gruppen AS 20,10 prosent. Fremtind Holding AS vil være et datterselskap i SpareBank 1 Gruppen AS.

Basert på tall per 31. desember 2023 og proforma konsernregnskap vil transaksjonen medføre en økt egenkapital for konsernet SpareBank 1 Gruppen på ca. 7 mrd. kroner. Majoriteten (SpareBank 1-bankene og LO) sin andel av denne økningen er 2,6 mrd. kroner.

SpareBank 1 Nordmøre sin andel av denne økningen utgjør ca. 42 mill. kroner.

Sum driftskostnader etter andre kvartal utgjorde 209 (212) mill. kroner, som er 1,52 prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital, ned fra 1,55 prosent i samme periode i 2023.

En kostnadsreduksjon på 3 mill. kroner hittil i år sammenliknet med samme periode i 2023 er tilfredsstillende tatt i betraktning generell prisvekst i samfunnet og økte investeringer i teknologi.

I andre kvartal ble kostnadsprosent for morbank 40,5 (36,9) prosent, og for konsernet 44,4 (49,1) prosent. Hittil i år er kostnadsprosenten 38,3 (41,0) prosent for morbanken og for konsernet 42,5 (49,4) prosent.

Regnskaps- og rådgivningsvirksomheten i konsernet har mange sysselsatte årsverk. Driftskostnadene i denne virksomheten var 39 (39) mill. kroner. Målet for konsernet er å ha et konkurransedyktig kostnadsbilde i forhold til andre banker det er naturlig å sammenligne seg med.

Banken har i 2. kvartal gjennomført ulike tiltak som del av det etablerte lønnsomhetsprogrammet. Vi vil fortsette arbeidet med å utvikle konkrete og prioriterte tiltak med en målsetning om å bedre lønnsomheten ytterligere fremover.

Fremtidig tapsnivå simuleres basert på sikkerhetsverdier og forventninger til prisutvikling for ulike sikkerhetsobjekter. Norges Banks Pengepolitisk rapport er valgt som hovedkilde for forklaringsvariablene rente og arbeidsledighet samt forventet prisutvikling i eiendom. Ledelsens estimater og skjønnsmessige vurderinger om forventet utvikling for misligholds- og tapsnivå ble i stor grad basert på makroprognoser fra Pengepolitisk rapport 2/24 for forventet scenario. Sammenlignet med forrige rapport er rentebanen noe hevet.

Valg av scenarioer og vekting av disse gjennomgås jevnlig i en intern arbeidsgruppe bestående av personer på ledernivå og justeres dersom det foreligger vesentlige endringer i makrobildet. Forutsetningene for nedsidescenarioet er basert på stresstesten til Finanstilsynet i Finansielt utsyn juni 2024. Forutsetningene for oppsidescenarioet er en antagelse om fortsatt lav ledighet og en reduksjon i rentenivået mot en langsiktig rente på om lag 3 prosent.

Ved utgangen av andre kvartal 2024 vektes forventet scenario med 80 prosent, nedsidescenarioet med 10 prosent og oppsidescenarioet 10 prosent. Vektingen er lik for både bedriftsmarkedsporteføljen og personmarkedsporteføljen, og reflekterer usikkerheten knyttet til den økonomiske utviklingen fremover. Scenariovektingen er uforandret fra forrige kvartal.

Nedskrivning på utlån og garantier i prosent av brutto utlån utgjør 0,33 prosent pr. 30.06.2024, etter andre kvartal 2023 var dette 0,27 prosent. En betydelig del av bokført nedskrivning kan knyttes til noen spesifikke næringslivsengasjement.

Mislighold ut over 90 dager av brutto utlån utgjorde 1,22 prosent pr. 30.06.2024,

etter andre kvartal 2023 var dette 0,97 prosent.

Likviditetssituasjonen til banken er god. Ved utgangen av andre kvartal utgjorde likviditetsreserven 1,5 (1,4) mrd. kroner.

Banken har en tilfredsstillende og diversifisert finansiering.

Samlet obligasjonsgjeld utgjør 5.805 (5.883) mill. kroner.

Ved utløpet av kvartalet er konsernets egenkapital (eksklusive fondsobligasjoner klassifisert som egenkapital) 3.574 (3.323) mill. kroner.

Fondsobligasjoner klassifisert som egenkapital utgjør 360 (285) mill. kroner.

Etter andre kvartal har banken en ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, på 16,75 prosent, mot 17,43 prosent etter andre kvartal 2023. Uvektet kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, er 8,88 prosent mot 8,86 prosent etter andre kvartal 2023.

Delårsregnskapet har gjennomgått forenklet revisorkontroll og 30 prosent av resultatet er inkludert i beregningene av kapitaldekning i tråd med bankens utbyttepolitikk.