DelårsregnskapQ4 2024

Resultat før skatt for konsernet ble 597 (409) mill. kroner pr. 31.12.2024.

Ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, er 17,01 (17,27) prosent ved utgangen av fjerde kvartal.

Egenkapitalavkastning i fjerde kvartal for konsernet ble 12,5 (9,3) prosent.

For morbanken er resultat før skatt hittil i år 541 (453) mill. kroner, og egenkapitalavkastningen er 11,3 (10,2) prosent.

Alle tall gjelder konsernet med mindre annet er angitt.

Ratingbyrået Scope Ratings GmbH offentliggjorde den 11. desember 2024 en oppdatert rating av banken og bankens gjeld. SpareBank 1 Nordmøre opprettholder sin utsteder-rating ‘A-‘ med «Stable outlook». Bankens senior usikrede gjeld opprettholdt også rating ‘A’ - med «Stable outlook».

Bankens netto renteinntekter etter fjerde kvartal ble 682 (625) mill. kroner. Rentenettoen utgjorde 2,43 prosent (2,29) av gjennomsnittlig forvaltningskapital.

Netto provisjonsinntekter i perioden utgjør 165 (141) mill. kroner.

Andre driftsinntekter etter fjerde kvartal utgjør 84 (82) mill. kroner. Av dette utgjør inntekter fra SpareBank 1 Økonomipartner Nordmøre 81 (79) mill. kroner

Banken oppnådde en utlånsvekst siste 12 måneder inklusiv avlastning til kredittforetak på 7,9 prosent. Dette er noe høyere enn etter fjerde kvartal 2023, da utlånsvekst siste 12 måneder var 6,4 prosent.

Innskuddsvekst siste 12 måneder er 3,0 prosent, som er noe høyere enn 12 måneders innskuddsvekst etter fjerde kvartal 2023, som var 2,8 prosent.

Innskuddsveksten fordeler seg slik pr. kvartal:

Overføring til boligkredittforetak utgjør 10,9 (9,1) mrd. kroner. Overføring til næringskredittforetak utgjør 0,2 (0,4) mrd. kroner. Samlet utgjør overføringene 28,1 (25,7) prosent av bankens forretningskapital.

Bankens innskuddsdekning er 50,6 prosent av brutto utlån inklusivt kredittforetak pr. 31.12.2024, en reduksjon på 2,4 prosentpoeng sammenlignet med året før.

Banken vedtok i desember 2022 en ny bærekraftstrategi, hvorav et av målene er å doble utlån til grønne boliger i strategiperioden 2023-2025. Se hele strategien på våre nettsider her Strategi bærekraft | SpareBank 1 Nordmøre. Grønne utlån utgjorde 374 mill. kroner ved starten av 2023 og utgjør 1.057 mill. kroner per 31.12.2024.

Bankens mål for bedriftsmarked er at grønn portefølje skal økes med 7 prosent årlig i samme strategiperiode. Grønn portefølje for bedriftsmarked defineres som utlån som kvalifiserer i henhold til vårt grønne obligasjonsrammeverk, som kan finnes på vår nettside Bibliotek for bærekraft | SpareBank 1 Nordmøre. For 2024 utgjør økningen 10,66 %.

Netto avkastning fra finansielle eiendeler inklusive resultatandeler og utbytter viser et resultat på 163 (41) mill. kroner etter fjerde kvartal 2024.

Utvikling i netto verdiendringer knyttet til bankens finansielle eiendeler fremgår av figuren over.

Avkastning knyttet til obligasjonsporteføljen var positiv, annualisert 5,3 (4,5) prosent ved utgangen av kvartalet.

Bankens investeringer i Samarbeidende Sparebanker AS og SpareBank 1 Gruppen AS er i morbanken ført til kostpris, og i konsernregnskapet etter egenkapitalmetoden.

SpareBank 1 Gruppen konsern fikk et resultat på 2.904 (218) mill. kroner før skatt og 2.262 (251) etter skatt, hvorav 1.175(-169) mill. kroner utgjør majoritetens andel av resultatet etter skatt. Annualisert egenkapitalavkastning var 13,2 (1,9) prosent.

SpareBank 1 Nordmøre har en indirekte eierandel på 1,39 (1,60) prosent i SpareBank 1 Gruppen AS. SpareBank 1 Nordmøre sin majoritetsandel av resultat etter skatt i 2024 var 53 (-3) mill. kroner.

Fremtind Holding konsern rapporterer et resultat før skatt på 2.994 (1.160) mill. kroner. Resultat etter skatt ble 2.382 (1.200) mill. kroner. Fremtind Holding har i 2024 en økning i premieinntekter på 4.854 mill. kroner, noe som tilsvarer 31,1 prosent. Fusjonen mellom Fremtind Forsikring og Eika Forsikring bidrar vesentlig til denne veksten.

Resultat av forsikringstjenester ble 2.281 (849) mill. kroner ved utgangen av desember, en økning på 1.432 mill. kroner sammenlignet med 2023. Combined Ratio for 2024 utgjør 88,6 prosent som er en bedring på 6,6 prosentpoeng fra 2023. Økte premieinntekter og forbedret underliggende lønnsomhet bidrar til forbedringen. Netto inntekter fra investeringer ble 1.396 (994) mill. kroner, noe som er 402 mill. kroner høyere enn i fjor. Sammenlignet med samme periode i fjor er netto inntekt fra investeringer positivt påvirket av høyere avkastning i eiendomsporteføljen i 2024. Bestandspremien økte med 5.998 (1.148) mill. kroner hittil i år, noe som tilsvarer en årlig vekst på 37,9 (7,8) prosent. Eika står for 4.358 mill. kroner av økningen. Annualisert egenkapitalavkastning var 18,6 (13,6) prosent.

SpareBank 1 Forsikrings resultat før skatt ble 459 (278) mill. kroner. Resultat etter skatt ble 355 (208) mill. kroner. Det er avkastningen på selskapsporteføljen på 218 (229) mill. kroner og forsikringskontrakter 287 (158) mill. kroner som bidrar til et positivt resultat, mens investeringskontrakter trekker ned resultatet med -32 (-40) mill. kroner. Resultat av forsikringstjenester utgjorde 287 (158) mill. kroner hittil i år, en økning på 129 mill. kroner fra i fjor. Ved utgangen av desember ble netto inntekter fra investeringer 1.626 (1.253) mill. kroner. Annualisert egenkapitalavkastning var 7,0 (4,2) prosent.

SpareBank 1 Factoring oppnådde et resultat før skatt på 115 (108) mill. kroner, en bedring på 11,3 prosent mot samme periode i fjor. Resultatet etter skatt ble 87 (81) mill. kroner. Utlånene har hatt en nedgang på 170 mill. kroner eller 7,6 prosent mot samme periode i fjor. Netto renteinntekter hadde en økning på 0,5 prosent sammenlignet med fjoråret. Netto garantiinntekter hadde en økning mot fjoråret med 3,5 prosent. Annualisert egenkapitalavkastning var 13,1 (13,2) prosent.

Den 26. april 2023 inngikk Sparebanken Sogn og Fjordane avtale for å bli eier i SamSpar-selskapene og tiltre som ny bank i SpareBank 1-alliansen. Avtalen ble børsmeldt samme dag. Den 24. april 2024 ble det børsmeldt en endrings- og tilleggsavtale, hvorpå Sparebanken Sogn og Fjordane trådte inn som 13 prosent eier av SpareBank 1 SamSpar AS og Samarbeidende Sparebanker Utvikling DA med virkning fra 2. mai 2024.

Med virkning fra 13. september 2024 trådte Sparebanken Sogn og Fjordane inn som 13 prosent eier av Samarbeidende Sparebanker AS.

Sparebanken Sogn og Fjordane sin inntreden i Samarbeidende Sparebanker AS hadde en regnskapsmessig effekt på 30 mill. kroner for 2024. Etter transaksjonen eier SpareBank 1 Nordmøre 7,14 % av aksjene i Samarbeidende Sparebanker AS.

SpareBank 1 Gruppen AS, DNB Bank ASA, Eika Gruppen AS, Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS inngikk 19. januar 2024 avtale om sammenslåing. Transaksjonen innebar at de tre eierne overfører sine aksjer i Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS til et felleseid selskap som vil hete Fremtind Holding AS, DNB kjøper et antall aksjer i Fremtind Holding AS fra Eika Gruppen AS før de to forsikringsselskapene fusjoneres.

Finanstilsynet godkjente den 27. juni 2024 fusjonen mellom Fremtind Forsikring AS og Eika Forsikring AS. Transaksjonen ble gjennomført 1. juli, og de to forsikringsselskapene vil være søsterselskaper i Fremtind Holding AS frem til de fusjoneres 1. oktober.

Fremtind Holding AS har følgende eierfordeling: SpareBank 1 Gruppen AS 51,44 prosent, DNB Bank ASA 28,46 prosent og Eika Gruppen AS 20,10 prosent. Fremtind Holding AS vil være et datterselskap i SpareBank 1 Gruppen AS.

Transaksjonen medførte en økt egenkapital for konsernet SpareBank 1 Gruppen på ca. 7 mrd. kroner. Majoriteten (SpareBank 1-bankene og LO) sin andel av denne økningen er 2,6 mrd. kroner.

SpareBank 1 Nordmøre sin andel av denne økningen utgjorde ca. 42 mill. kroner.

Sum driftskostnader etter fjerde kvartal utgjorde 419 (425) mill. kroner, som er 1,49 (1,55) prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital.

En kostnadsreduksjon i konsernet på 6 mill. kroner hittil i år sammenliknet med samme periode i 2023 er tilfredsstillende tatt i betraktning generell prisvekst i samfunnet og økte investeringer i teknologi. I morbanken er sum driftskostnader 8 mill. kroner lavere i perioden.

I fjerde kvartal ble kostnadsprosent for morbank 32,8 (40,3) prosent, og for konsernet 36,7 (46,8) prosent. Hittil i år er kostnadsprosenten 35,5 (40,8) prosent for morbanken og for konsernet 38,3 (47,8) prosent.

Regnskaps- og rådgivningsvirksomheten i konsernet har mange sysselsatte årsverk. Driftskostnadene i denne virksomheten var 77 (75) mill. kroner. Målet for konsernet er å ha et konkurransedyktig kostnadsbilde i forhold til andre banker det er naturlig å sammenligne seg med.

Banken har i 2024 gjennomført ulike tiltak som del av det etablerte lønnsomhetsprogrammet. Vi vil fortsette arbeidet med å utvikle konkrete og prioriterte tiltak med en målsetning om å bedre lønnsomheten ytterligere fremover.

Fremtidig tapsnivå simuleres basert på sikkerhetsverdier og forventninger til prisutvikling for ulike sikkerhetsobjekter. Norges Banks Pengepolitisk rapport er valgt som hovedkilde for forklaringsvariablene rente og arbeidsledighet samt forventet prisutvikling i eiendom. Ledelsens estimater og skjønnsmessige vurderinger om forventet utvikling for misligholds- og tapsnivå ble i stor grad basert på makroprognoser fra Pengepolitisk rapport 4/24 for forventet scenario. Sammenlignet med forrige rapport er rentebanen noe hevet.

Valg av scenarioer og vekting av disse gjennomgås jevnlig i en intern arbeidsgruppe bestående av personer på ledernivå og justeres dersom det foreligger vesentlige endringer i makrobildet. Forutsetningene for nedsidescenarioet er basert på stresstesten til Finanstilsynet i Finansielt utsyn juni 2024. Forutsetningene for oppsidescenarioet er en antagelse om fortsatt lav ledighet og en reduksjon i rentenivået mot en langsiktig rente på om lag 3 prosent.

Ved utgangen av fjerde kvartal 2024 vektes forventet scenario med 80 prosent, nedsidescenarioet med 10 prosent og oppsidescenarioet 10 prosent. Vektingen er lik for både bedriftsmarkedsporteføljen og personmarkedsporteføljen, og reflekterer usikkerheten knyttet til den økonomiske utviklingen fremover. Scenariovektingen er uforandret fra forrige kvartal.

Nedskrivning på utlån og garantier i prosent av brutto utlån inkludert kredittforetak utgjør 0,33 prosent pr. 31.12.2024, etter fjerde kvartal 2023 var dette 0,24 prosent. En betydelig del av bokført nedskrivning kan knyttes til noen spesifikke næringslivsengasjement.

Mislighold ut over 90 dager av brutto utlån utgjorde 0,76 prosent pr. 31.12.2024,

etter fjerde kvartal 2023 var dette 0,59 prosent.

Likviditetssituasjonen til banken er god. Ved utgangen av fjerde kvartal utgjorde likviditetsreserven 1,5 (1,5) mrd. kroner.

Banken har en tilfredsstillende og diversifisert finansiering.

Samlet obligasjonsgjeld utgjør 6.099 (6.138) mill. kroner.

Ved utløpet av kvartalet er konsernets egenkapital (eksklusive fondsobligasjoner klassifisert som egenkapital) 3.808 (3.477) mill. kroner.

Fondsobligasjoner klassifisert som egenkapital utgjør 360 (285) mill. kroner.

Etter fjerde kvartal har banken en ren kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, på 17,01 prosent, mot 17,27 prosent etter fjerde kvartal 2023. Uvektet kjernekapitaldekning, forholdsmessig konsolidert, er 9,00 prosent mot 8,97 prosent etter fjerde kvartal 2023.

Det er fortsatt usikkert når CRR3 blir implementert i Norge. Basert på det tallgrunnlaget som nå foreligger for banken, er effektene av CRR3 foreløpig estimert til å gi en økning i ren kjernekapitaldekning på 60 til 100 basispunkter.